미국 대표 ETF 종류 총정리, VOO·QQQ·SCHD는 무엇이 다를까?
미국 ETF에 관심을 가지기 시작하면 VOO, QQQ, SCHD라는 이름을 자주 접하게 됩니다.
처음에는 모두 미국 기업에 투자하는 ETF처럼 보여서 무엇이 다른지 헷갈리기 쉽습니다.
저도 ETF를 공부하면서 궁금했던 부분이 바로 이것이었습니다.
S&P500과 나스닥100이 무엇인지는 알겠는데, 실제로 투자할 수 있는 상품을 찾아보니
VOO나 QQQ 같은 새로운 이름이 등장했고, SCHD처럼 배당을 중심으로 하는 ETF도 보이기 시작했습니다.
결론부터 말하면 VOO·QQQ·SCHD는 투자하는 기업을 선정하는 기준과 투자 목적이 서로 다른 ETF입니다.
이번 글에서는 미국 대표 ETF 종류를 살펴보고,
세 ETF가 각각 어디에 투자하며 어떤 차이가 있는지 정리해보겠습니다.
미국 ETF는 왜 이렇게 종류가 많을까?
ETF는 여러 주식이나 자산을 하나의 상품에 담아 주식처럼 거래할 수 있도록 만든 금융상품입니다.
하지만 모든 ETF가 같은 기업에 투자하는 것은 아닙니다. 어떤 ETF는 미국 대형기업 전반에 투자하고,
어떤 ETF는 성장기업의 비중이 높으며, 또 다른 ETF는 배당을 꾸준히 지급해 온 기업을 중심으로 구성됩니다.
따라서 단순히 '미국 ETF'라는 이유만으로 비슷한 상품이라고 생각하면 안 됩니다.
대표적인 예가 VOO, QQQ, SCHD입니다.
세 상품 모두 미국 기업에 투자하지만 추종하는 지수와 종목을
선정하는 기준이 다르기 때문에 투자 성격에도 차이가 있습니다.
VOO란? S&P500을 따라가는 대표 ETF
VOO(Vanguard S&P 500 ETF)는 Vanguard에서 운용하는 ETF로, S&P500 지수를 추종합니다.
S&P500은 미국을 대표하는 대형기업 약 500개로 구성된 지수입니다.
따라서 VOO에 투자하면 개별기업 하나를 선택하는 대신 미국의 주요 대형기업에 폭넓게 투자하는 효과를 기대할 수 있습니다.
여기서 처음 ETF를 공부할 때 헷갈리기 쉬운 부분이 있습니다.
S&P500과 VOO는 같은 것이 아닙니다.
S&P500은 미국 대형주 시장의 움직임을 나타내는 지수이고,
VOO는 그 지수의 움직임을 따라가도록 만들어진 ETF 상품입니다.
쉽게 생각하면 S&P500이 기준이 되는 설계도라면,
VOO는 그 설계도를 따라 실제로 투자할 수 있도록 만들어진 상품이라고 볼 수 있습니다.
그리고 S&P500을 추종하는 ETF가 VOO 하나뿐인 것도 아닙니다.
같은 지수를 추종하는 여러 ETF가 있기 때문에 ETF를 고를 때는 상품 이름보다
어떤 지수를 추종하는지 먼저 확인하는 것이 중요합니다.
QQQ란? 나스닥100을 추종하는 대표 ETF
QQQ(Invesco QQQ)는 나스닥100 지수를 추종하는 대표적인 미국 ETF입니다.
나스닥100은 나스닥 시장에 상장된 대형 비금융기업을 중심으로 구성된 지수입니다.
대형 기술기업과 성장기업의 영향력이 상대적으로 크다는 특징이 있습니다.
따라서 QQQ 역시 미국 대형기업에 투자하지만 S&P500을 추종하는 VOO와는 포트폴리오의 성격이 다릅니다.
VOO가 여러 산업의 미국 대형기업에 폭넓게 투자하는 성격이라면
QQQ는 대형 성장기업의 영향을 상대적으로 많이 받는 ETF라고 이해할 수 있습니다.
다만 QQQ를 단순히 '기술주 ETF'라고 생각하는 것은 정확하지 않습니다.
나스닥100에는 기술기업뿐 아니라 소비재, 헬스케어 등 다른 업종의 비금융기업도 포함될 수 있기 때문입니다.
나스닥100에 장기투자하려는 경우에는 QQQM이라는 ETF도 자주 함께 언급됩니다.
QQQM 역시 나스닥100을 추종하기 때문에 투자 대상은 매우 비슷하지만 운용비용과 거래 특성 등에 차이가 있습니다.
따라서 같은 지수를 추종한다고 해서 모든 ETF가 완전히 동일한 상품인 것은 아닙니다.
SCHD란? 배당에 초점을 맞춘 미국 ETF
VOO와 QQQ를 알아보다 보면 자주 등장하는 또 하나의 ETF가 SCHD(Schwab U.S. Dividend Equity ETF)입니다.
SCHD는 앞의 두 상품과 성격이 조금 다릅니다.
VOO가 S&P500, QQQ가 나스닥100을 추종한다면 SCHD는 Dow Jones U.S. Dividend 100 Index를 추종합니다.
즉 미국 기업 가운데 일정한 기준을 충족하는 배당주를 선별하여 투자하는 ETF입니다.
여기서 중요한 것은 SCHD를 단순히 '배당을 많이 주는 기업만 모아놓은 ETF'라고 생각하면 안 된다는 점입니다.
배당의 지속 가능성과 기업의 재무적인 특성 등을 함께 고려해 종목을 선정하기 때문에
단순히 현재 배당수익률이 높은 기업만 골라 담는 방식과는 차이가 있습니다.
배당투자를 처음 접하면 자연스럽게 이런 궁금증도 생깁니다.
배당금을 많이 주는 주식이면 무조건 좋은 것 아닐까?
꼭 그렇지는 않습니다. 배당수익률이 높아진 이유가 기업의 주가가 크게 하락했기 때문일 수도 있고,
현재 지급하는 배당금이 앞으로도 계속 유지된다는 보장도 없습니다.
이 부분은 배당투자를 다룰 때 별도로 자세히 정리할 예정입니다.
VOO·QQQ·SCHD 차이 한눈에 보기
세 ETF의 가장 큰 차이는 어떤 기준으로 기업에 투자하느냐입니다.
| 구분 | VOO | QQQ | SCHD |
|---|---|---|---|
| 추종지수 | S&P500 | Nasdaq-100 | Dow Jones U.S. Dividend 100 |
| 주요 성격 | 미국 대형주 전반 | 대형 성장기업 영향이 큼 | 배당 중심 |
| 구성 특징 | 약 500개 대형기업 | 나스닥 대형 비금융기업 | 일정 기준을 충족하는 배당기업 |
| 투자 목적 | 미국 대형주에 폭넓게 투자 | 성장기업 비중 확대 | 배당과 현금흐름 고려 |
이렇게 놓고 보면 VOO, QQQ, SCHD를 단순히 수익률만 놓고 비교하는 것보다
각 ETF가 내 포트폴리오에서 어떤 역할을 할 수 있는지 이해하는 것이 중요합니다.
VOO와 QQQ, SCHD를 같이 사도 될까?
ETF를 알아보기 시작하면 자연스럽게 이런 고민도 생깁니다.
VOO도 좋아 보이고 QQQ도 좋아 보이고 SCHD도 좋아 보이는데, 세 개를 모두 사면 더 잘 분산되는 것은 아닐까 하는 생각입니다.
물론 여러 ETF를 함께 보유하는 것은 가능합니다. 하지만 ETF 개수가 많아진다고 무조건 분산투자가 잘되는 것은 아닙니다.
VOO와 QQQ에는 공통으로 포함되는 미국 대형기업이 존재합니다.
두 ETF를 함께 보유하면 해당 기업에 대한 실질적인 투자 비중이 생각보다 높아질 수도 있습니다.
SCHD는 종목을 선정하는 기준이 다르기 때문에 VOO나 QQQ와는 또 다른 성격을 가지고 있지만,
역시 미국 주식에 투자한다는 점은 같습니다.
따라서 처음부터 VOO 몇 %, QQQ 몇 %, SCHD 몇 %처럼 비율을 정하기보다는
각 ETF를 왜 보유하려는지 생각해보는 것이 좋습니다.
미국 대형기업 전반에 폭넓게 투자하고 싶은 것인지, 성장기업의 비중을 조금 더 높이고 싶은 것인지,
배당을 통한 현금흐름도 중요하게 생각하는지에 따라 ETF의 역할이 달라질 수 있습니다.
미국 대표 ETF를 고를 때 확인해야 할 것
처음 미국 ETF를 접하면 VOO, QQQ, SCHD처럼 유명한 이름부터 외우게 됩니다.
하지만 ETF를 하나씩 공부하다 보면 티커보다 중요한 것은 그 ETF 안에 무엇이 들어 있는지 확인하는 것이라는 생각이 듭니다.
ETF를 선택할 때는 먼저 어떤 지수를 추종하는지 확인하는 것이 좋습니다. 그다음 어떤 기준으로 종목을 구성하는지,
특정 산업이나 일부 기업의 비중이 지나치게 높지는 않은지 등을 살펴볼 수 있습니다.
운용보수와 거래량, 순자산 규모, 추적오차, 분배금 지급 방식 등도 ETF를 비교할 때 확인할 수 있는 요소입니다.
특히 같은 지수를 추종하는 ETF가 여러 개 존재하기 때문에 단순히 가장 유명한 상품을 고르기보다는
같은 목적을 가진 ETF끼리 비교해보는 과정도 필요합니다.
VOO·QQQ·SCHD 중 어떤 ETF가 가장 좋을까?
결론적으로 세 ETF 가운데 하나가 무조건 가장 좋다고 말하기는 어렵습니다.
VOO는 S&P500을 통해 미국 대형주 시장에 폭넓게 투자하는 성격을 가지고 있고,
QQQ는 나스닥100을 통해 대형 성장기업의 영향을 상대적으로 많이 받습니다.
SCHD는 배당을 지급하는 미국 기업을 일정한 기준에 따라 선별합니다.
즉 세 상품은 애초에 만들어진 목적부터 다릅니다.
따라서 과거 수익률만 보고 어떤 ETF가 가장 많이 올랐는지를 비교하기보다
내가 왜 이 ETF를 사려고 하는지부터 생각하는 것이 중요합니다.
저 역시 실제로 ETF에 투자하면서 단순히 유명한 상품을 여러 개 보유하는 것보다 각 ETF가 어떤 역할을 하는지,
서로 겹치는 부분은 없는지를 이해하는 것이 중요하다고 느끼고 있습니다.
앞으로 ETF를 비교할 때도 단순히 종목 이름을 외우기보다
추종지수 → 구성종목 → 투자 성격 → 비용 → 내 포트폴리오에서의 역할 순서로 확인하는 습관을 들이는 것이 좋습니다.
마무리
VOO, QQQ, SCHD는 미국 ETF를 공부할 때 자주 만나게 되는 대표적인 상품이지만 서로 같은 목적을 가진 ETF는 아닙니다.
VOO는 S&P500, QQQ는 나스닥100, SCHD는 Dow Jones U.S. Dividend 100 지수를 추종합니다.
따라서 VOO는 미국 대형주에 폭넓게 투자하는 성격,
QQQ는 대형 성장기업의 영향을 상대적으로 많이 받는 성격,
SCHD는 배당을 중심으로 기업을 선별하는 성격을 가지고 있습니다.
처음 미국 ETF를 접한다면 어떤 상품의 수익률이 더 높은지를 먼저 고민하기보다
각 ETF가 어디에 투자하고 왜 만들어졌는지를 이해하는 것부터 시작하는 것이 좋습니다.
이 차이를 이해하고 나면 앞으로 다른 ETF를 접하더라도 이름만 보고 선택하는 것이 아니라
어떤 지수를 추종하고 내 포트폴리오에서 어떤 역할을 할 수 있는지 판단하는 데 도움이 됩니다.
※ 본 글은 투자 공부 및 정보 공유를 목적으로 작성되었으며 특정 금융상품의 매수·매도를 권유하는 내용이 아닙니다.